小树时代（深圳前海小树时代互联网金融服务有限公司）是为年轻人提供金融服务的大型综合平台。深圳前海小树时代互联网金融服务有限公司于2014年在深圳前海注册成立，注册资本为1000万元。小树时代为专注于年轻人的互联网金融服务平台。

  P2P农户>小额信贷面临的主要问题

  首先，经营>风险依然存在。通过设立农村业务部门能够减少信贷风险，但是该风险依然存在：农村信贷员没有严格进行信息审核，农户如果经营不善仍然会导致无法还款；小额信贷平台资金有限，一旦贷款规模扩大，资本难以覆盖风险，不足以应付重大危机，容易破产倒闭。

  其次，资金支付流程存在安全隐患。P2P农户小额信贷的资金支付始终都要通过第三方账户进行转移支付。一方面直贷模式下的资金先进账后出借的模式并不符合法律规定；另一方面在周转的过程中第三方账户中会存在大量的滞留资金，其一旦被挪作他用、造成损失，将会出现较大的流动性风险。同时，通过第三方账户进行支付，公司资金和个人资金将很难区分，不具备放贷资格的公司可能通过第三方账户进行放贷，面临较大的法律风险。

  再次，可持续发展能力堪忧。在直贷模式下，建立乡村业务部门进行信息收集，经营成本极高，而P2P信贷平台所收取中介费用有限，收益低，难以吸引人才。贷帮网的中介费用大概是3%左右，按照其目前的出借额，收入有限。宜农贷也只有1%的中介费用收入，其运作完全依赖于宜信集团。提高费用率又会导致和农户及出借者争利，影响信贷规模的扩大。由于收益率低，风险>出借者也不愿参与，在盈亏平衡前，P2P信贷平台面临着严重的资金压力。

  最后，法律性质不明，缺乏有效监管。2011年8月，银监会下发《>人人贷有关风险提示的通知》，指出P2P行业目前存在的重要风险就是法律性质不明，监管职责不清。作为P2P小额信贷的创新，P2P农户小额信贷也得不到法律的明确认可且缺少监管。又由于该行业进入门槛相对较低，一旦个别公司出现操作不当或者风险，会使整个行业面临很大的舆论压力和法律压力，造成较大危机……（全文请阅读《中国>金融》印刷版2013年第10期）

  作者单位：中国人民大学农业与农村发展学院